Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Формула расчета по балансу

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности равен отношению выручки к среднему значению дебиторской задолженности. Рассчитывается по данным финансовой отчетности МСФО или РСБУ, а точнее — по данным баланса и отчета о прибылях и убытках. Входит в группу Коэффициентов оборачиваемости.

Содержание

Смысл показателя «Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности»

Этот коэффициент характеризует оборачиваемость дебиторской задолженности, он показывает сколько раз за анализируемый период оплачивается (оборачивается) дебиторская задолженность предприятия. Чем выше этот коэффициент, тем быстрее предприятие получает оплату за проданные товары (работы, услуги) от покупателей. Входит в группу показателей оборачиваемости. Коэффициенты оборачиваемости обязательно рассчитываются при выполнении финансового анализа предприятия.

Формула расчета коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности по балансу и ОПУ

При расчете используются как данные из баланса — сумма дебиторской задолженности, так и данные из отчета о прибылях и убытках (ОПУ) — сумма выручки. При этом, надо иметь ввиду, что данные ОПУ относятся ко всему периоду времени, за который был сделан отчет, а данные баланса представляют собой мгновенный снимок на дату составления баланса.

Например, выручка берется за год, а дебиторская задолженность по состоянию на 31 декабря. Но, год длинный промежуток времени и сумма дебиторской задолженности могла неоднократно меняться. Чтобы сгладить это противоречие, данные баланса берут как среднее арифметическое значений на начало и конец того периода, за который сделан отчет о прибылях и убытках, в нашем случае, берется величина дебиторской задолженности из баланса на начало года и из баланса на конец года.

Средняя стоимость дебиторской задолженности рассчитывается по формуле

(дебиторская задолженность на начало периода + дебиторская задолженность на конец периода) / 2

Формула расчета коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности

RTR = SAL/AR.avr, где

• RTR — Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, Receivable turnover ratio
• SAL — Выручка, Sales
• AR.avr — Среднее значение дебиторской задолженности, Accounts receivable

Нормативные значения

Для показателей оборачиваемости не существует общепринятых нормативов, их следует сравнивать со средними отраслевыми показателями и анализировать в динамике за ряд последовательных отчетных периодов для конкретного предприятия.

Снижение коэффициента оборачиваемости и увеличение продолжительности периода оборота дебиторской задолженности может говорить об ухудшении платежной дисциплины со стороны покупателей.

С другой стороны, это может быть следствием маркетинговой политики предприятия, направленной на привлечение клиентов путем увеличения отсрочек платежа за товары.

Повышение коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности

Чем выше коэффициент оборачиваемости, тем короче продолжительность финансового цикла предприятия, тем меньше его потребность в оборотном капитале. Поэтому необходимо использовать все возможности для повышения коэффициента. Для этого есть несколько путей:

• Провести сегментацию покупателей по некоторому фактору или факторам с целью разграничить условия оплаты и сформулировать в договорах типовые условия оплаты для конкретной группы клиентов.
• Предоставление скидок за быструю оплату.
• Увеличение отсрочки платежа только по достижении определенного объема продаж.
• Передача функций сбора задолженности специальному подразделению. Создание службы сбора долгов эффективно при наличии большого числа дебиторов.
• Переуступка дебиторской задолженности третьим лицам по договору цессии.

Пример расчета коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности

Рассчитаем коэффициенты оборачиваемости за ряд лет, используя данные баланса и ОПУ, показанных ниже. Отчетный период 1 год. На рисунках приведенных ниже показаны скриншоты (образы экрана) таблицы Финансовый анализ МСФО.

Баланс, оборотные активы

Отчет о прибылях и убытках

Формула расчета коэффициента оборачиваемости

RTR = SAL/AR.avr, где

• RTR — Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, Receivable turnover ratio
• SAL — Выручка, Sales
• AR.avr — Среднее значение дебиторской задолженности, Accounts receivable

Коэффициенты оборачиваемости

2017 год

Среднее значение дебиторской задолженности = (70500 + 78000)/2 = 74250

RTR = 871710 / 74250 = 11.74

2018 год

Ср.зн. дебиторской задолженности = (78000 + 85800)/2 = 81900

RTR = 854276 / 81900 = 10.43

2019 год

Ср.зн. дебиторской задолженности = (85800 + 70800)/2 = 78300

RTR = 905532 / 78300 = 11.56

2020 год

Ср.зн. дебиторской задолженности = (70800 + 70800)/2 = 70800

RTR = 968920 / 70800 = 13.69

Для расчета показателей, рассчитываемых по балансу и/или отчету о прибылях и убытках, таких как коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, удобно использовать таблицу Excel, в которой один лист отвести балансу, один лист отвести ОПУ и несколько листов с формулами для расчета показателей, сгруппированных по смыслу: лист показателей ликвидности, лист показателей деловой активности и т.д. Вы, таким образом, заполняете листы баланса и ОПУ и сразу получаете расчет всех показателей.