Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности Формула расчета по балансу

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности равен отношению себестоимости проданных товаров (работ, услуг) к среднему значению кредиторской задолженности. Рассчитывается по данным финансовой отчетности МСФО или РСБУ, а точнее — по данным баланса и отчета о прибылях и убытках (Profit & Loss Statement, P&L). Входит в группу Коэффициентов оборачиваемости.

Содержание

Смысл показателя «Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности»

Этот коэффициент характеризует оборачиваемость кредиторской задолженности, он показывает сколько раз за анализируемый период оплачивается (оборачивается) кредиторская задолженность предприятия. Чем выше этот коэффициент, тем быстрее предприятие расплачивается с поставщиками за полученные товары (работы, услуги). Входит в группу показателей оборачиваемости. Коэффициенты оборачиваемости обязательно рассчитываются при выполнении финансового анализа предприятия.

Формула расчета коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности по балансу и ОПУ

При расчете используются как данные из баланса — сумма кредиторской задолженности, так и данные из отчета о прибылях и убытках (P&L) — себестоимости проданных товаров. При этом, надо иметь ввиду, что данные отчета о прибылях и убытках относятся ко всему периоду времени, за который был сделан отчет, а данные баланса представляют собой мгновенный снимок на дату составления баланса.

Например, себестоимость берется за год, а кредиторская задолженность по состоянию на 31 декабря. Но, год длинный промежуток времени и сумма кредиторской задолженности могла неоднократно меняться. Чтобы сгладить это противоречие, данные баланса берут как среднее арифметическое значений на начало и конец того периода, за который сделан отчет о прибылях и убытках, в нашем случае, берется величина кредиторской задолженности на начало года и на конец года.

Средняя стоимость кредиторской задолженности (KЗ) рассчитывается по формуле

(КЗ на начало периода + КЗ на конец периода) / 2

Формула расчета коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности

PTR = COGS / AP.avr, где

• PTR — Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, Payables turnover ratio
• COGS — Себестоимость продаж, Cost of goods sold. Иногда используется выручка.
• AP.avr — Среднее значение кредиторской задолженности, Accounts payable

Нормативные значения

Для показателей оборачиваемости не существует общепринятых нормативов, их следует сравнивать со средними отраслевыми показателями и анализировать для конкретного предприятия за ряд последовательных отчетных периодов в динамике.

Снижение коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности может говорить о нарастании проблем с оплатой счетов. С другой стороны, это может быть следствием более выгодных взаимоотношений с поставщиками, обеспечивающими отсрочку платежей и использование кредиторской задолженность как дополнительного источника финансирования.

Для кредиторов (поставщиков) предпочтительны более высокие показатели оборачиваемости, а для самого предприятия выгодней низкие показатели, позволяющие иметь остаток неоплаченной кредиторской задолженности в качестве бесплатного источника финансирования.

Пример расчета коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности

Рассчитаем коэффициенты за ряд лет, используя данные баланса и ОПУ, показанных ниже. Отчетный период 1 год. На рисунках приведенных ниже показаны скриншоты (образы экрана) таблицы Финансовый анализ МСФО.

Баланс, краткосрочные обязательства

Отчет о прибылях и убытках

Формула расчета коэффициента оборачиваемости

PTR = COGS / AP.avr, где

• PTR — Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, Payables turnover ratio
• COGS — Себестоимость продаж, Cost of goods sold. Иногда используется выручка.
• AP.avr — Среднее значение кредиторской задолженности, Accounts payable

Коэффициенты оборачиваемости

2017 год

Среднее значение кредиторской задолженности

AP.avr = (60810 + 76111.32)/2 = 68460.66

Коэффициент оборачиваемости

PTR = 566612 / 68460.66 = 8.28

2018 год

AP.avr = (76111.32 + 83720.68)/2 = 79916
PTR = 555279 / 79916 = 6.95

2019 год

AP.avr = (83720.68 + 84720.84)/2 = 84220.76
PTR = 588596 / 84220.76 = 6.99

2020 год

AP.avr = (84720.84 + 83722.48)/2 = 84221.66
PTR = 629798 / 84221.66 = 7.48

Для расчета показателей, рассчитываемых по балансу и отчету о прибылях и убытках, таких как коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, удобно использовать таблицу Excel, в которой один лист отвести балансу, один лист отвести ОПУ и несколько листов с формулами для расчета показателей, сгруппированных по смыслу: лист показателей ликвидности, лист показателей деловой активности и т.д. Вы, таким образом, заполняете листы баланса и ОПУ и сразу получаете расчет всех показателей.