Коэффициенты ликвидности формулы расчета по балансу

Коэффициенты ликвидности характеризуют способность компании покрыть обязательства за счет собственных активов. Иными словами, коэффициенты ликвидности характеризуют платёжеспособность организации. Финансовые коэффициенты ликвидности служат важными показателями при финансовом анализе предприятия. Эти показатели важны как для самих собственников бизнеса, так и для конрагентов. Все данные для формул расчета коэффициентов ликвидности находятся в бухгалтерском балансе предприятия.

Важность коэффициентов ликвидности

Когда речь идет о финансах компании, одним из самых важных аспектов является ее ликвидность — насколько быстро компания может превратить свои активы в наличные деньги, чтобы погасить свои обязательства. В этом контексте коэффициенты ликвидности — это инструменты, которые позволяют оценить способность компании выполнять свои финансовые обязательства.

Одна из главных причин того, почему коэффициенты ликвидности так важны, состоит в том, что они помогают инвесторам и кредиторам понять, насколько надежна компания и насколько вероятно, что она сможет выплатить свои долги. Например, если компания имеет низкий коэффициент текущей ликвидности, это может означать, что у нее не хватает наличных средств, чтобы погасить свои краткосрочные обязательства, и это может быть признаком проблем.

Вместе с тем, существуют и ограничения использования коэффициентов ликвидности. Например, они могут не учитывать особенности конкретной отрасли или компании, могут быть недостаточно точными в различных ситуациях.

Коэффициент текущей ликвидности

Коэффициент текущей ликвидности характеризует способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт оборотных активов.

Коэффициент текущей ликвидности (Ктл) вычисляется как отношение текущих (оборотных) активов к текущим пассивам (краткосрочной задолженности). Данные для вычисления берутся из бухгалтерского баланса.

Формула расчета коэффициента текущей ликвидности

Ктл = [Оборотные активы] / [Краткосрочные обязательства]

Формула расчета по балансу

Ктл = 1200 / 1500

• 1200 — итог раздела II «Оборотные активы» баланса
• 1500 — итог раздела V «Краткосрочные обязательства» баланса

Формула расчета с по балансу с исключением строки «Доходы будущих периодов»

Ктл = 1200 / (1500 - 1530)

• 1200 — итог раздела II «Оборотные активы» баланса
• 1500 — итог раздела V «Краткосрочные обязательства» баланса
• 1530 — строка «Доходы будущих периодов» баланса

Формула расчета по группам активов и пассивов

Формулу расчета можно записать, используя группы структуры активов и пассивов

Ктл = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2)

• А1 — Наиболее ликвидные активы
• А2 — Быстро реализуемые
• А3 — Медленно реализуемые активы
• П1 — Наиболее срочные обязательства
• П2 — Краткосрочные пассивы

Коэффициент быстрой ликвидности

Коэффициент быстрой ликвидности — характеризует способность компании погашать текущие обязательства за счёт высоко- и среднеликвидных оборотных активов.

Коэффициент быстрой ликвидности вычисляется как отношение высоко- и среднеликвидных текущих (оборотных) активов к текущим пассивам (краткосрочной задолженности).

Формула расчета коэффициента быстрой ликвидности

Кбл = ( [Денежные средства] + [Краткосрочные фин.вложения] + [Краткосрочная деб. задолженность] ) / [Текущие обязательства]

Формула расчета по балансу

Кбл = (1230 + 1240 + 1250) / (1510 + 1520 + 1550)

• 1230 — Дебиторская задолженность
• 1240 — Финансовые вложения
• 1250 — Денежные средства и денежные эквив.
• 1510 — Заемные средства
• 1520 — Кредиторская задолженность
• 1550 — Прочие обязательства

Формула расчета с использованием групп активов и пассивов

Кбл = (А1 + А2) / (П1 + П2)

• А1 — Наиболее ликвидные активы
• А2 — Быстро реализуемые
• П1 — Наиболее срочные обязательства
• П2 — Краткосрочные пассивы

Коэффициент абсолютной ликвидности

Коэффициент абсолютной ликвидности — характеризует способность компании погашать текущие обязательства за счёт денежных средств, средств на расчетный счетах и краткосрочных финансовых вложений.

Коэффициент абсолютной ликвидности вычисляется как отношение высоколиквидных текущих (оборотных) активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам, краткосрочной задолженности).

Формула расчета коэффициента абсолютной ликвидности

Кал = ( [Денежные средства] + [Краткосрочные фин.вложения] ) / [Текущие обязательства]

Формула расчета по балансу

Кал = (1240 + 1250) / (1510 + 1520 + 1550)

• 1240 — Финансовые вложения
• 1250 — Денежные средства и денежные эквив.
• 1510 — Заемные средства
• 1520 — Кредиторская задолженность
• 1550 — Прочие обязательства

Формула расчета с использованием групп активов и пассивов

Кбл = А1 / (П1 + П2)

• А1 — Наиболее ликвидные активы
• П1 — Наиболее срочные обязательства
• П2 — Краткосрочные пассивы

Коэффициент общей ликвидности

Коэффициент общей ликвидности — характеризует ликвидность баланса предприятия в целом. Он показывает соотношение суммы всех ликвидных средств предприятия и суммы всех платежных обязательств (краткосрочных, долгосрочных, среднесрочных). При этом различные группы активов и обязательств входят в формулы расчета с разными весовыми коэффициентами. Более ликвидные активы и более срочные обязательства учитываются с более высокими коэффициентами.

Формула расчета коэффициента общей ликвидности

Кол = (А1 + 0.5*А2 + 0.3*А3) / (П1 + 0.5*П2 + 0.3*П3)

• А1 — Наиболее ликвидные активы
• А2 — Быстро реализуемые
• А3 — Медленно реализуемые активы
• П1 — Наиболее срочные обязательства
• П2 — Краткосрочные пассивы
• П3 — Долгосрочные обязательства

Кассовый разрыв

Надо иметь ввиду, что даже при достаточных коэффициентах ликвидности может иметь место кассовый разрыв — временный недостаток денежных средств предприятия для выполнения текущих платежей. Кассовые разрывы возникают из-за несогласован­ности в датах поступлений и выплат денежных средств. Эту несогласован­ность можно устранить если вести платежный календарь — таблицу всех планируемых поступлений и расходов, что позволит рассчитывать планируемые остатки на каждый день.

Заключение

Поддержание коэффициентов ликвидности в нужных пределах является важным аспектом финансового управления компанией. Это помогает компании управлять своими рисками и обеспечить стабильность ее финансового положения. В целом, коэффициенты ликвидности являются важным инструментом для оценки способности компании выполнять свои финансовые обязательства. Они могут помочь менеджменту компании, инвесторам и кредиторам принимать обоснованные решения. Также важно помнить, что использование коэффициентов ликвидности имеет свои ограничения и не дает полной картины финансового положения компании.